미국과 이란이 전쟁 종식과 호르무즈 해협 재개방에 합의했다는 소식에 국제유가가 5% 넘게 급락하고 국채금리와 VIX가 동반 하락하며 위험선호 심리가 강하게 살아났습니다. 지정학 리스크가 완화되자 반도체가 반등을 주도해 Micron이 약 8%, AMD가 7%, Intel이 6% 오르며 나스닥이 3.07% 급등했습니다. Archer Aviation은 FAA 인증 진척과 ARK의 매수세가 겹치며 10% 넘게 뛰었고, Affirm도 자금 조달 능력 확대 기대에 9.7% 상승했습니다. 반면 Fox는 Roku를 220억 달러에 인수한다는 발표 직후 부채·지분 희석 우려로 15% 가까이 급락하며 사상 최악의 하루를 기록했습니다.
미·이란 종전과 호르무즈 재개방 합의로 유가가 5% 넘게 밀리자, 인플레이션과 금리를 자극해온 에너지 변수가 완화됐습니다. 국채금리와 VIX가 함께 내려앉으며 위험회피가 풀렸고, 지정학 해소와 유가 하락이라는 두 축이 맞물려 시장 전반의 매수 심리로 이어졌습니다.
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주도 섹터 들여다보기
강세를 주도한 반도체는 지정학 완화가 위험선호로 번지는 길목에 섰습니다. 유가 하락이 제조 비용과 투자 심리를 함께 누그러뜨리자, 메모리의 Micron이 8%, 연산의 AMD가 7%, 종합반도체 Intel이 6% 오르며 메모리에서 로직까지 매수가 폭넓게 번졌습니다.
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엇갈린 신호
위험선호가 지수를 끌어올린 날에도 Fox는 정반대로 움직였습니다. Roku를 220억 달러에 인수한다는 발표 직후 자금 부담이 부채와 지분 희석 우려로 옮겨붙으며 주가가 15% 가까이 밀렸습니다. 같은 장세에서 성장보다 재무 부담이 먼저 반영된 분기점이었습니다.
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다음 체크포인트
6/18 03:00 KST FOMC 기준금리 결정 동결(3.50~3.75%) 우세, 점도표·기자회견서 인하 시점 단서 나오면 그로스주 변동성 확대 (6/17 14:00 ET 발표) 6/19 미·이란 평화협정 공식 서명 예정 지정학 리스크 추가 완화 시 유가 하락·위험선호 지속 여부 가늠 6/25 장전 KST Micron(MU) 회계 3분기 실적 발표 메모리 업황·AI 수요 가늠자, 반도체 섹터 변동성 확대 (6/24 장 마감 후 ET 발표)
